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TSE 3837 / グローバル・テックアドソル日進
社会インフラ・製造向けシステムとセキュリティを提供
VERIFIED DATAFY2026 / J-GAAP
01 誰がお金を払っている？複雑な業務を安全に刷新し、成果を早く再現したい時、アドソル日進のエネルギーシステムが想起される。既存顧客だけでなく未利用者がこの状況へ入る接点を追う。顧客が動く場面から事業を捉えます。
02 何を理由に選ばれている？エネルギーシステムで需要を捉え、組込み・IoTで利用範囲を広げ、サイバーセキュリティで再訪・継続を作る。先に受注高、次に技術者稼働率、最後に案件粗利と利益が動く順序を見る。アドソル日進ならではの選択理由を確認します。
03 他の選択肢は何？大手SIer、内製開発、海外開発、設備投資延期が同じ目的を満たす別の選択肢である。同業比較に閉じず、同じ時間・予算・進歩を奪う代替手段からエネルギーシステムへ選択が移ったかを見る。同業他社に限らず、同じ目的を満たす方法まで比べます。
04 何が増えると売上が増える？受注高・技術者稼働率・案件粗利顧客の行動が先に表れる数字です。
05 この会社の弱点はどこ？受注高が伸びても技術者稼働率と案件粗利が改善せず、在庫・資産負担と投資CF流出だけが増えるなら、組込み・IoTを成長を生む仕組みとみなす仮説は見直す。対象：FY2026。次回決算で見直す条件です。
対象期と出典年度を再確認中 / 2026年8月14日
売上高171.5億円+10.9%
営業利益21.5億円利益率 12.5%
データ基準2026年8月14日各社開示資料を参照
FIVE-YEAR TREND
売上高と営業利益の5年推移
百万円売上高
122.5億円FY2022
128.4億円FY2023
140.8億円FY2024
154.6億円FY2025
171.5億円FY2026
営業利益
10.9億円FY2022
12.1億円FY2023
14.4億円FY2024
17.1億円FY2025
21.5億円FY2026
営業利益率
8.9%FY2022
9.4%FY2023
10.2%FY2024
11.1%FY2025
12.5%FY2026
顧客行動の読み解き
エネルギーシステムを入口に組込み・IoTとサイバーセキュリティをつなぎ、顧客接点を継続収益へ変える。
INVESTMENT THESIS今回の注目点
組込み・IoTへの投資が受注高を動かし、売上だけでなく利益とCFへ届くかが焦点。
WATCH受注循環、開発投資、人材費、案件採算
GROWTH BRIDGEマーケティングから財務へ
01 CUSTOMER状況と課題エネルギーシステムを入口に組込み・IoTとサイバーセキュリティをつなぎ、顧客接点を継続収益へ変える。
出典：アドソル日進 財務時系列（公式IR照合） ↗ 数値は原則として連結・各社の最新決算。丸めにより計算が一致しない場合があります。
就活・転職の企業研究アドソル日進の企業研究で見るポイント
IRの数字から、事業内容・強み・将来性・注意点を短時間で整理します。
01事業内容と稼ぎ方
社会インフラ・製造向けシステムとセキュリティを提供
02強みと顧客から選ばれる理由
エネルギーシステムを入口に組込み・IoTとサイバーセキュリティをつなぎ、顧客接点を継続収益へ変える。
03業績と将来性
直近売上高は171.5億円（基礎データ 171.5億円）。受注高、技術者稼働率、案件粗利の動きが、今後の成長を見極める手掛かりです。
04弱み・リスク
受注循環、開発投資、人材費、案件採算。直近の営業利益は21.5億円で、利益を確保しています。
将来性・今後の見通しアドソル日進の将来性は？
将来性を断定するのではなく、決算で確認できる成長の材料とリスクを両方見て判断します。
FY2022→FY2026+40.0%売上高は期間合計で40.0%増加
年平均成長率+8.8%5年推移から計算した参考値
営業利益の変化改善10.9億円→21.5億円
成長が期待される理由
組込み・IoTへの投資が受注高を動かし、売上だけでなく利益とCFへ届くかが焦点。
成長を確かめる数字
受注高、技術者稼働率、案件粗利を継続して確認します。売上だけでなく、顧客の利用や事業の収益性が伴っているかが重要です。
将来性を見るうえでの注意点
受注循環、開発投資、人材費、案件採算。成長材料だけでなく、このリスクが拡大していないかを次回決算で確認します。
現時点の見方アドソル日進の今後は、受注高を軸にした事業成長が、売上高の伸びと営業利益の改善へつながるかが焦点です。将来性は一度の増減ではなく、複数期のKPI・利益・キャッシュの変化で判断する必要があります。
企業文化や働き方、採用条件は、各社の採用ページ・募集要項・社員面談でも確認してください。
企業売上高営業利益利益率成長率次に見るKPI
3837アドソル日進171.5億円21.5億円12.5%+10.9%受注高
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この企業の決算解説
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