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TSE 1724 / 通信・デジタル基盤シンクレイヤ
CATV・光ネットワークのシステムインテグレーター
VERIFIED DATAFY2025 / J-GAAP
01 誰がお金を払っている？面倒な業務から解放され、失敗を避けながら早く確かな成果を得たい時、シンクレイヤの光伝送設備、FTTH、地域DX・防災システムが想起される。既存顧客だけでなく未利用者がこの状況へ入る接点を追う。顧客が動く場面から事業を捉えます。
02 何を理由に選ばれている？光伝送設備、FTTH、地域DX・防災システムで需要を捉え、地域住民が通信・放送・防災情報へ途切れずアクセスしたい状況で利用範囲を広げ、ネットワーク設計から機器・保守までを一体化し更新需要へつなぐで再訪・継続を作る。先に受注高・受注残、次に通信システム売上、最後に保守・更新案件数と利益が動く順序を見る。シンクレイヤならではの選択理由を確認します。
03 他の選択肢は何？通信設備各社、大手SI、通信キャリア、既存設備延命が同じ目的を満たす別の選択肢である。同業比較に閉じず、同じ時間・予算・進歩を奪う代替手段から光伝送設備、FTTH、地域DX・防災システムへ選択が移ったかを見る。同業他社に限らず、同じ目的を満たす方法まで比べます。
04 何が増えると売上が増える？受注高・受注残・通信システム売上・保守・更新案件数顧客の行動が先に表れる数字です。
05 この会社の弱点はどこ？受注高・受注残が伸びても通信システム売上と保守・更新案件数が改善せず、在庫・資産負担と投資CF流出だけが増えるなら、地域住民が通信・放送・防災情報へ途切れずアクセスしたい状況を成長を生む仕組みとみなす仮説は見直す。対象：FY2025。次回決算で見直す条件です。
対象期と出典年度を再確認中 / 2026年8月14日
売上高104.9億円-10.4%
営業利益3.5億円利益率 3.3%
データ基準2026年8月14日各社開示資料を参照
FIVE-YEAR TREND
売上高と営業利益の5年推移
百万円売上高
130.6億円FY2021
99.7億円FY2022
104.4億円FY2023
117.1億円FY2024
104.9億円FY2025
営業利益
12.1億円FY2021
4.1億円FY2022
5.5億円FY2023
6.5億円FY2024
3.5億円FY2025
営業利益率
9.3%FY2021
4.2%FY2022
5.2%FY2023
5.6%FY2024
3.3%FY2025
事業を動かす数字
01受注高・受注残
02通信システム売上
03保守・更新案件数
顧客行動の読み解き
光伝送設備、FTTH、地域DX・防災システムを入口に地域住民が通信・放送・防災情報へ途切れずアクセスしたい状況とネットワーク設計から機器・保守までを一体化し更新需要へつなぐをつなぎ、顧客接点を継続収益へ変える。
INVESTMENT THESIS今回の注目点
地域住民が通信・放送・防災情報へ途切れずアクセスしたい状況への投資が受注高・受注残を動かし、売上だけでなく利益とCFへ届くかが焦点。
WATCH受注循環、設備投資、原材料、案件採算
GROWTH BRIDGEマーケティングから財務へ
出典：シンクレイヤ 財務時系列（公式IR照合） ↗ 数値は原則として連結・各社の最新決算。丸めにより計算が一致しない場合があります。
就活・転職の企業研究シンクレイヤの企業研究で見るポイント
IRの数字から、事業内容・強み・将来性・注意点を短時間で整理します。
01事業内容と稼ぎ方
CATV・光ネットワークのシステムインテグレーター
02強みと顧客から選ばれる理由
光伝送設備、FTTH、地域DX・防災システムを入口に地域住民が通信・放送・防災情報へ途切れずアクセスしたい状況とネットワーク設計から機器・保守までを一体化し更新需要へつなぐをつなぎ、顧客接点を継続収益へ変える。
03業績と将来性
直近売上高は104.9億円（基礎データ 104.9億円）。受注高・受注残、通信システム売上、保守・更新案件数の動きが、今後の成長を見極める手掛かりです。
04弱み・リスク
受注循環、設備投資、原材料、案件採算。直近の営業利益は3.5億円で、利益を確保しています。
将来性・今後の見通しシンクレイヤの将来性は？
将来性を断定するのではなく、決算で確認できる成長の材料とリスクを両方見て判断します。
FY2021→FY2025-19.7%売上高は期間合計で19.7%減少
年平均成長率-5.3%5年推移から計算した参考値
営業利益の変化低下12.1億円→3.5億円
成長が期待される理由
地域住民が通信・放送・防災情報へ途切れずアクセスしたい状況への投資が受注高・受注残を動かし、売上だけでなく利益とCFへ届くかが焦点。
成長を確かめる数字
受注高・受注残、通信システム売上、保守・更新案件数を継続して確認します。売上だけでなく、顧客の利用や事業の収益性が伴っているかが重要です。
将来性を見るうえでの注意点
受注循環、設備投資、原材料、案件採算。成長材料だけでなく、このリスクが拡大していないかを次回決算で確認します。
現時点の見方シンクレイヤの今後は、受注高・受注残を軸にした事業成長が、売上高の伸びと営業利益の低下へつながるかが焦点です。将来性は一度の増減ではなく、複数期のKPI・利益・キャッシュの変化で判断する必要があります。
企業文化や働き方、採用条件は、各社の採用ページ・募集要項・社員面談でも確認してください。
企業売上高営業利益利益率成長率次に見るKPI
1724シンクレイヤ104.9億円3.5億円3.3%-10.4%受注高・受注残
EARNINGS ARCHIVE
この企業の決算解説
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